Los dos gigantes compiten por la mayor salida a Bolsa de la historia. BNP Paribas y Crédit Agricole sustituyen a Santander e ING.
Anthropic acaba de presentar oficialmente su candidatura para arrebatar a SpaceX el título de mayor salida a Bolsa de la historia. El gigante de la inteligencia artificial (IA) y dueño de Claude aspira a estrenarse en el parqué en la tercera semana de este mes con una valoración que estará entre 1,5 y dos billones de dólares (de 1,34 a 1,8 billones de euros).
SpaceX logró una capitalización bursátil de 1,75 billones de dólares y recaudó 75.000 millones en un primer momento, que pasaron a 85.700 millones de dólares con la adjudicación adicional posterior, así que las fuerzas están muy parejas.
Hay 14 bancos de inversión a los que les importa poco quién gane esa batalla. La victoria ya es suya. Anthropic los ha elegido para tutelar su debut bursátil y lo mismo hizo la compañía de satélites de Elon Musk. Pase lo que pase, habrán participado en la mayor OPV de la historia.
Dominio de EEUU
La mayoría de ellos son estadounidenses, con los grandes de Wall Street en pleno en la lista. Goldman Sachs ha vuelto a conseguir la codiciada primera posición izquierda en la enumeración de bancos en la salida a Bolsa de Anthropic, lo que le garantiza el liderazgo de la operación. Morgan Stanley se lleva la primera posición derecha y será el agente de estabilización, exactamente igual que en la OPV de SpaceX. Son los ganadores absolutos.
JPMorgan avanza posiciones en el debut de la compañía de IA. Es el tercero en la lista. Bank of America retrocede con respecto a SpaceX, pero también tiene plaza en las dos. Citi repite y lo mismo hace Wells Fargo.
Hay otros cuatro bancos de Estados Unidos en la operación de Anthropic, pero solo uno participó también en SpaceX. Se trata de Cantor, la boutique premium especializada en Bolsa de la que ninguna de las dos compañías ha querido prescindir.
Los otros tres son diferentes. Jefferies entra en la lista de Anthropic, al igual que Capital One, la entidad financiera participada por Berkshire Hathaway, y BTIG, la división de banca de inversión de U.S. Bancorp.
SpaceX se decantó por nombres como Raymond James, William Blair, Stifel, Needham y Allen & Company, así que los estadounidenses fueron mayoría, con 12 de los 23 bancos contratados. El sindicato de colocadores del dueño de Claude es más internacional. Hay 10 con sede en EEUU y otros 12 de fuera del país.
Bancos europeos
Europa aporta seis de los bancos internacionales de Anthropic y cuatro de ellos también cobraron de SpaceX. Son Barclays, Deutsche Bank y UBS, que además participan en puestos elevados en los dos casos, y Société Générale.
Santander e ING lograron plaza en SpaceX, pero Anthropic ha preferido a la banca francesa para su estreno. BNP Paribas y Crédit Agricole acompañarán a Société Générale y elevan a tres el número de entidades galas en la operación.
Solo hay otro país fuera de Estados Unidos que sume tantos participantes en Anthropic. Canadá empata con otros tres, ya que la firma de inteligencia artificial ha vuelto a escoger a RBC, al igual que hizo SpaceX, pero añade además a BMO y a TD Securities.
El japonés Mizuho es el penúltimo de los 14 bancos escogidos por los dos contendientes a la mayor OPV de la historia. A Anthropic le ha parecido poco un solo representante japonés y ha sumado a MUFG.
Macquarie Capital cierra la lista. El banco australiano es una pieza fija en las salidas a Bolsa globales y tanto Anthropic como SpaceX lo han incluido en su bando.
Lo que cambia es Latinoamérica. SpaceX cubrió ese flanco por partida doble. Santander tiene su sede en Europa, pero Elon Musk lo eligió también por su posición de fortaleza en los grandes países latinoamericanos e incluyó a un banco local, BTG Pactual. Anthropic saldrá a Bolsa sin ninguna entidad en su sindicato con un ángulo específico hacia esa zona.